LEI-Code: Was ist das, wofür wird er verwendet und wie erhält man ihn (Kompletter Leitfaden 2026)

Der LEI-Code wurde 2013 eingeführt, um die Nachverfolgbarkeit von Finanztransaktionen zu gewährleisten und systemische Risikoszenarien zu verhindern, die mit der Finanzkrise von 2008 entstanden sind. 

Der LEI (Legal Entity Identifier) ist heute verpflichtend in den Ländern der Europäischen Union und in den Vereinigten Staaten, aber auch in Indien, China, Australien und Singapur. In über 200 Ländern eingeführt, ist das LEI-System zum internationalen Standard für finanzielle Transparenz geworden. Dank der Aufsicht durch die GLEIF ermöglicht dieser Identifikator die Echtzeit-Abbildung der Verbindungen zwischen Unternehmen auf globaler Ebene und beseitigt jede Intransparenz in Bezug auf Identität und Eigentümerstrukturen.

LEI-Code: Was er ist und warum er wichtig ist

Der LEI-Code (Legal Entity Identifier) ist eine 20-stellige alphanumerische Kennung, die verwendet wird, um juristische Personen (Unternehmen, Fonds, Banken) eindeutig zu identifizieren, die an globalen Finanztransaktionen teilnehmen.

Der Legal Entity Identifier entspricht dem ISO-17442-Standard und wurde nach der Finanzkrise 2008 eingeführt, um zu vermeiden, dass Aufsichtsbehörden erneut ein intransparentes System verwalten müssen, in dem es sehr schwierig war, Verbindungen zwischen Unternehmen nachzuvollziehen.

Vor der Einführung des LEI-Codes nutzte jedes Land eigene Identifikationssysteme, und auch Banken hatten eigene Codes. Dadurch konnte dasselbe Unternehmen unter Dutzenden verschiedener Namen in weltweiten Datenbanken erscheinen.

Dank der Einführung des LEI-Codes verfügen heute alle Finanzmarktteilnehmer über eine verifizierte Identität und einen öffentlichen „Stammbaum“.

Wofür wird der LEI-Code verwendet?

Die wichtigsten Funktionen des LEI-Codes beziehen sich auf:

• Markttransparenz: Der Legal Identifier Code ermöglicht es Aufsichtsbehörden, globale Finanztransaktionen zu überwachen und Risiken sowie Missbrauch zu verhindern;
• Geldwäschebekämpfung (AML): Der LEI vereinfacht Sicherheitsprüfungen, da es sehr schwierig wird, die eigene Identität hinter verschiedenen Namen oder komplexen Unternehmensstrukturen zu verbergen;
• Bankgeschäfte: Wenn ein Unternehmen investieren möchte (zum Beispiel Aktien oder Anleihen kaufen), ist das Kreditinstitut gesetzlich verpflichtet, den LEI-Code anzufordern. Ohne diesen Code erlauben europäische Vorschriften keine Durchführung der Transaktion (ein Prinzip, das in der bekannten Formel "No LEI, No Trade" zusammengefasst wird);
• Fehlerreduzierung: Die einheitliche Klassifizierung verhindert Verwechslungen und senkt die Datenverwaltungskosten.

LEI-Code: Wo ist er zu finden?

Wie bereits erwähnt, ist der LEI-Code weltweit eindeutig. Daher ist er Teil eines vernetzten Systems, das auf einer großen globalen Datenbank und deren regionalen Strukturen basiert.

Kurz gesagt, der LEI-Code ist zu finden:

• In der GLEIF-Datenbank (Global Legal Entity Identifier Foundation) mit Sitz in Basel, die alle LEI-Codes weltweit enthält und täglich aktualisiert wird;
• Bei den „Ausgabestellen“ (oder LOU, Local Operating Units), die die Codes vergeben, registrieren und an die GLEIF-LEI-Code-Datenbank übermitteln. In Italien ist zum Beispiel InfoCamere das wichtigste LOU; in Deutschland die Deutsche Börse; in den USA Bloomberg NEF und DTCC;
• In Unternehmensdokumenten: Der LEI-Code erscheint in Informationsunterlagen zu Transaktionen wie dem Kauf von Aktien oder Derivaten, in den Jahresabschlüssen börsennotierter Unternehmen und in nationalen Unternehmensregistern (zum Beispiel integrieren das italienische und das französische Handelsregister den LEI-Code in offizielle Dokumente).

Für wen ist der LEI-Code verpflichtend?

Der LEI-Code ist für alle juristischen Personen verpflichtend, die Finanzinstrumente handeln (Aktien, Anleihen, Staatsanleihen usw.). Insbesondere ist der LEI-Code bei Finanzmarkttransaktionen erforderlich für:

• Unternehmen und gewerbliche Einrichtungen: jedes registrierte Unternehmen, das Investitionen tätigt;
• Niederlassungen und ausländische Einheiten: alle Akteure, die in einem anderen Markt als dem der Muttergesellschaft tätig sind;
• Investmentvehikel wie Fonds, Hedgefonds und Vermögensverwaltungsgesellschaften;
• Renten- und Versicherungsinstitutionen;
• Non-Profit-Organisationen und öffentliche Einrichtungen, die an Finanztransaktionen teilnehmen (auch im Rahmen des Schuldenmanagements).

Für natürliche Personen ist der LEI-Code hingegen nicht verpflichtend, auch wenn sie Finanztransaktionen durchführen.

LEI-Code beantragen: So geht’s

Um einen LEI-Code zu erhalten, muss man sich an ein von der GLEIF akkreditiertes LOU oder einen Registration Agent wenden. Es ist nicht zwingend erforderlich, einen nationalen Anbieter zu wählen; wichtig ist lediglich, dass das ausgewählte LOU Dienstleistungen im betreffenden Land anbietet. Ein italienisches Unternehmen könnte beispielsweise einen LEI bei InfoCamere, aber auch bei Bloomberg oder der London Stock Exchange beantragen.

In jedem Fall müssen die erforderlichen Daten angegeben werden:

• Level-1-Daten: die Stammdaten des Unternehmens, wie Firmenname, Sitzadresse und Eintragungsdaten im nationalen Unternehmensregister;
• Level-2-Daten: betreffen die Eigentümerstruktur, die für Transparenz entscheidend ist. Daher müssen eine mögliche Parent Company (direkte Muttergesellschaft) sowie die Ultimate Parent Company (oberste Muttergesellschaft) angegeben werden.

Damit der Aussteller die Daten überprüfen kann, müssen offizielle Dokumente beigefügt werden wie ein Handelsregisterauszug und ein Konzernabschluss, der eventuelle Verbindungen zu anderen Unternehmen belegt. Nach Übermittlung der Informationen und Zahlung der Gebühr validiert der Aussteller die Daten und aktiviert den LEI-Code innerhalb von 24–48 Stunden.

Der LEI-Code hat eine Gültigkeit von einem Jahr. Nach Ablauf muss er erneuert werden. Wird er nicht verlängert, erhält der Code den Status „Lapsed“ (abgelaufen) und Finanztransaktionen sind nicht mehr möglich.

Wie überprüft man einen LEI-Code?

Es gibt drei Hauptmethoden, um nach einem LEI-Code zu suchen:

• Globale Suche über das GLEIF-Portal (Global Legal Entity Identifier Foundation): Es reicht aus, den Unternehmensnamen einzugeben, um den LEI-Code eines Unternehmens zu erhalten und den Status des Codes zu prüfen (aktiv, abgelaufen oder annulliert);
• Suche über LOU: Ein Code kann auch auf den Websites der ausstellenden Organisationen überprüft werden. Ist das Unternehmen beispielsweise italienisch, kann die Suche über das InfoCamere-Portal erfolgen. Diese Art der Suche ermöglicht auch den Download eines offiziellen Registrierungszertifikats (das von Banken verlangt wird);
• Massenprüfung: Wenn eine „Bulk“-Überprüfung von LEI-Codes erforderlich ist, sollte ein API-Dienst wie Company Top Worldwide von Openapi verwendet werden, der es ermöglicht, LEI-Codes (und über 60 stets aktualisierte und geprüfte Unternehmensdaten) von Unternehmen weltweit per API zu erhalten.